La presente entrada, describe los principales hallazgos en cuanto a la rentabilidad del emprendimiento. Si bien el equipo realizó discusiones de espiral elípticas, donde intentamos cubrir todos los aspectos de la estructura de costos, queda abierta esta discusión a nuevos aportes, ya sea del cuerpo docente como de los estudiantes.
Cuadro de Inversiones programadas:
Las inversiones en Capital de Trabajo se prevén con
erogaciones parciales, para disminuir la exigencia de efectivo del momento 0.
Aunque es un detalle de menor cuantía, en términos relativos al resto de los
valores involucrados.
Cuadro de Ventas Proyectadas para el primer año de operaciones:
Tal como se desprende de los
cuadros, se estableció un mínimo de usuarios para cubrir los costos operativos
de funcionamiento. Dicho número de usuarios ascienden a 210, entre usuarios de
20 y 10 horas mes. Se realizó el supuesto que se conseguirán estos primeros
usuarios al término de los primero 5 meses, con un crecimiento sostenido a
partir del sexto mes al décimo.
El presente cuadro, representa
una síntesis de los gastos a realizar por parte de la firma para prestar los
servicios de acompañamiento.
Se hace especial foco en los
ratios de cobertura de horas contratadas por los usuarios y la disponibilidad
de personal para cubrir dicha demanda, punto que destacamos ya que intentamos
lograr una posición de liderazgo en el mercado; no solo por presentar una
disrupción al modelo tradicional de cuidado de enfermos, sino para
posicionarnos en estratos socio-económicos medio-alto.
Este análisis nos permite poder
realizar algunas inferencias en cuanto a totales anuales para poder continuar
con el análisis final. Cabe destacar, que los primeros cuatro meses el
proyecto, se planificó una cadencia en el ingreso de clientes a la compañía que
implica mayores costos que los programados mensualmente. Razón esta, por lo que
al momento de pensar la inversión inicial, se consideró un apartado especial
para Capital de Trabajo que intenta cubrir estos primeros meses de acción.
Flujo Proyectado primeros años.
De este apartado, no solo rescatamos una interesante proyección, la que se basa en un crecimiento anual del 10%; sino que ponemos foco en la participación de mercado que nos es imprescindible para alcanzar estos supuestos. Tal como representa, en base a un estimado de 8.000.- potenciales familias con los medios económicos suficientes para cubrir estos costos, con una participación cercana al 3% de este universo, el negocio perfila con buena rentabilidad, existiendo potencialidades no satisfechas en cuanto a tamaño del mercado objetivo.
A razón de ello presentamos las principales medidas al momento de pensar en inversiones.
Consideramos importante destacar
que el proyecto a priori presenta una Tasa de Retorno (terminal) del 22%, con
un Valor Actual Neto (considerando una exigencia al capital invertido del 10%) muy
tentador, encontramos el proyecto en esta etapa como prometedor.
Adicionalmente pretendemos
presentar un estudio en cuanto a la sensibilidad Precio y Cantidad de Usuarios que
arroja datos muy interesantes.
Este análisis nos brinda
información muy útil, ya mide los posibles “VAN’s” (Valor Actual Neto del
Proyecto). La estructura de ingresos y costos, son muy sensible al precio de
venta. Por lo que una baja pequeña en el precio de venta nos provoca un cambio
en la decisión de invertir o no. Así también nos indica que con pequeños
incrementos en los precios de ventas, logramos que el proyecto se vuelva aún más
tentador.